Bet. 1994/95:NU12

Näringsutskottets betänkande

1994/95:NU12

Nya kapitaltäckningsregler m.m.

Innehåll

Sammanfattning

Propositionen

Motionen

Utskottet

Hemställan

Bilaga 1

1994/95

NU12

Ärendet

I detta betänkande behandlas

dels proposition 1994/95:50 om nya kapitaltäckningsregler

m.m., utom såvitt avser lagförslag 17,

dels en motion som har väckts med anledning av

propositionen.

Skrivelser i ärendet har inkommit från Stadshypotek AB,

Svenska Bankföreningen och Svenska Fondhandlareföreningen.

Sammanfattning

Utskottet tillstyrker regeringens förslag om införlivande av

fyra EG-direktiv angående finansiella tjänster. Härigenom ändras

lagstiftningen för kreditinstitut och värdepappersbolag samt för

Svenska skeppshypotekskassan. Beträffande värdepappersbolag

införs de grundläggande principerna inom EG-rätten när det

gäller finansiella tjänster, nämligen bestämmelser om en enda

auktorisation, hemlandstillsyn och harmonisering av de

nationella lagarna. För värdepappersbolag uppställs vidare krav

bl.a. på visst minsta startkapital och på ledningens kompetens.

Det klargörs också att lämplighetsprövning av större ägare i

banker, kreditmarknadsbolag och värdepappersbolag skall ske både

i samband med granskning av ansökan om att få driva någon av

dessa verksamheter och när en ägare genom förvärv av aktier

passerar vissa gränser i fråga om innehav av aktiekapital eller

röster.

Anpassningen till direktiven innebär vidare att

kapitaltäckningsreglerna för kreditinstitut och

värdepappersbolag kompletteras, så att kapitalkrav -- utöver för

kreditrisker -- uppställs också för marknadsrisker. Med sådana

risker avses aktiekurs- och ränterisker, avvecklings- och

motpartsrisker samt valutakursrisker.

I syfte att begränsa den förlust som ett institut kan drabbas

av om en kund eller en grupp av kunder inte kan infria sina

åtaganden införs bestämmelser om övervakning och kontroll av

kreditinstituts stora exponeringar. Gränser sätts för hur stora

exponeringarna får vara i förhållande till olika grupper av

kunder. Särskilda regler införs om tillsyn över finansiella

företagsgrupper. En sådan grupp föreligger bl.a. när

koncernförhållande råder, men också om ett kreditinstitut eller

ett värdepappersbolag äger mer än 20 % av aktiekapitalet eller

rösterna i ett annat bolag av samma typ.

På ett par punkter föreslår utskottet ändringar i regeringens

förslag. Utskottets ställningstagande innebär att kraven på

kapitaltäckning för kreditrisker beträffande placeringar hos

Stadshypotekskassan, Hypoteksbanken och vissa värdepappersbolag

behålls på den nivå som gäller för närvarande.

De nya bestämmelserna samlas i en ny lag om kapitaltäckning

och stora exponeringar för kreditinstitut och värdepappersbolag.

Till denna lag överflyttas de bestämmelser om kapitaltäckning

för kreditrisker som nu finns utspridda i flera lagar.

Föreskrifterna om stora exponeringar och tillsyn över

finansiella företagsgrupper föreslås träda i kraft den 1 januari

1995 och övriga regler ett år senare.

I en motion (s) begärs att regeringen skall lägga fram förslag

som möjliggör etablering av kooperativa banker. Utskottet

avstyrker motionen med hänvisning till att regeringen under

år 1995 väntas lägga fram ett förslag i denna fråga.

Propositionen

I proposition 1994/95:50 föreslås att riksdagen antar

regeringens förslag till

1. lag om kapitaltäckning och stora exponeringar för

kreditinstitut och värdepappersbolag,

2. lag om ändring i sekretesslagen (1980:100),

3. lag om ändring i lagen (1980:1097) om Svenska

skeppshypotekskassan,

4. lag om ändring i bankrörelselagen (1987:617),

5. lag om ändring i bankaktiebolagslagen (1987:618),

6. lag om ändring i sparbankslagen (1987:619),

7. lag om ändring i föreningsbankslagen (1987:620),

8. lag om ändring i lagen (1989:508) om försäkringsmäklare,

9. lag om ändring i lagen (1990:325) om självdeklaration och

kontrolluppgifter,

10. lag om ändring i lagen (1990:655) om återföring av

obeskattade reserver,

11. lag om ändring i insiderlagen (1990:1342),

12. lag om ändring i lagen (1991:981) om värdepappersrörelse,

13. lag om ändring i lagen (1992:160) om utländska filialer

m.m.,

14. lag om ändring i lagen (1992:543) om börs- och

clearingverksamhet,

15. lag om ändring i lagen (1992:1610) om kreditmarknadsbolag,

16. lag om ändring i lagen (1993:931) om individuellt

pensionssparande,

17. lag om ändring i uppbördslagen (1953:272),

18. lag om ändring i lagen (1994:806) om ändring i lagen

(1991:981) om värdepappersrörelse.

Lagförslag 17 har överlämnats till finansutskottet (bet.

1994/95:FiU1). Övriga lagförslag, av vilka 1--16 granskats av

Lagrådet, återges i bilaga 1.

Motionen

Den motion som väckts med anledning av propositionen är

1994/95:N8 av Inga-Britt Johansson m.fl. (s) vari yrkas att

riksdagen som sin mening ger regeringen till känna vad i

motionen anförts om ett skyndsamt förslag till lagstiftning som

tillåter etablering av kooperativa banker.

Utskottet

Inledning

I proposition 1994/95:50 föreslås ändringar i lagstiftningen

för banker, kreditmarknadsbolag och Svenska skeppshypotekskassan

(kreditinstitut) samt för värdepappersbolag. Genom ändringarna

införlivas med den svenska lagstiftningen bestämmelserna i fyra

EG-direktiv som ingår i det tillägg till EES-avtalet som

riksdagen beslutade om i juni 1994 (prop. 1993/94:203, bet.

UU23). De aktuella direktiven är följande:

direktivet om investeringstjänster inom värdepappersområdet,

direktivet om kapitalkrav för värdepappersföretag och

kreditinstitut,

direktivet om övervakning och kontroll av kreditinstituts

stora exponeringar,

direktivet om gruppbaserad tillsyn över kreditinstitut.

De föreslagna bestämmelserna om kapitaltäckning, stora

exponeringar och gruppbaserad tillsyn samlas i en ny lag om

kapitaltäckning och stora exponeringar för kreditinstitut och

värdepappersbolag. Till denna lag överflyttas de bestämmelser om

kapitaltäckning för kreditrisker som nu finns utspridda i flera

lagar.

De bestämmelser som bygger på direktiven om stora exponeringar

och gruppbaserad tillsyn föreslås träda i kraft den 1 januari

1995, medan reglerna om kapitaltäckning för marknadsrisker

införs den 1 januari 1996. Det senare gäller även de nya

bestämmelserna i lagen om värdepappersrörelse som grundas på

direktivet om investeringstjänster. De angivna tidpunkterna

överensstämmer med de datum som gäller för när direktiven skall

vara införlivade.

Utskottet tillstyrker de av regeringen framlagda

lagförslagen om inte annat framgår av vad utskottet anför i det

följande.

Regler för värdepappersbolag

Genom införlivande av reglerna i direktivet om

investeringstjänster införs EG-rättens grundläggande principer

när det gäller finansiella tjänster även för värdepappersbolag.

Med sådana avses bolag som fått tillstånd att driva

värdepappersrörelse. Principerna är följande:

a) en enda auktorisation för verksamhet inom EES,

b) hemlandets myndighet svarar för tillsynen,

c) minimiharmonisering av de nationella kraven på bolagen.

Som en följd av direktivet föreslås i propositionen att det

för värdepappersbolag införs krav på visst minsta startkapital,

lämplighetsprövning av större ägare, krav på ledningens

erfarenhet och anseende, sundhetsregler och uppföranderegler

samt föreskrifter om rapporteringsskyldighet. Vidare anges under

vilka förutsättningar som en auktorisation skall kunna

återkallas.

Lämplighetsprövning av ägare

Den nyss nämnda lämplighetsprövningen av ägare till

värdepappersbolag skall ske dels i samband med prövning av

ansökan om tillstånd att driva värdepappersrörelse, dels när en

ägare genom förvärv av aktier passerar vissa gränsvärden i fråga

om innehav av aktiekapital eller röster. Den sistnämnda

prövningen gäller redan för banker och kreditmarknadsbolag.

Genom ändringar i bankaktiebolagslagen (1987:618) och lagen om

kreditmarknadsbolag (1992:1610) klargörs det att sådan

lämplighetsprövning skall ske även vid prövning av ansökan om

oktroj att driva bankrörelse resp. tillstånd att driva

finansieringsverksamhet.

Kapitaltäckningskrav

Allmänt

För närvarande gäller att kreditinstitut och värdepappersbolag

skall uppfylla ett kapitaltäckningskrav, som innebär att de

skall ha en kapitalbas som uppgår till minst 8 % av

placeringarna. Kapitalkravet är bestämt i förhållande till den

kreditrisk som är förenad med placeringarna, dvs. placeringarna

viktas efter riskgrad.

Som en följd av anpassningen till direktivet om kapitalkrav

föreslås nu att kapitaltäckningsreglerna kompletteras med

bestämmelser som innebär att även marknadsrisker skall omfattas

av kapitalkrav. Med marknadsrisker avses bl.a. dels ränte- och

aktiekursrisker samt avvecklings- och motpartsrisker som ett

institut är utsatt för i sin verksamhet i handelslagret, dels

valutakursrisker för hela verksamheten.

I den nya lagen anges de grundläggande principerna för vad som

skall ingå i handelslagret, medan Finansinspektionen kommer att

bemyndigas att precisera innehållet genom föreskrifter. Vidare

regleras i lagen hur kapitalkravet för de olika typerna av

marknadsrisker skall beräknas. Möjligheter till utvidgning av

kapitalbasen införs, bl.a. genom inkludering av vissa

förlagslån.

Kreditinstituten och värdepappersbolagen skall inrätta system

för registrering och klassificering av kreditrisker samt för

övervakning och kontroll av marknadsrisker. De skall lämna

inspektionen de uppgifter den behöver för att bedöma om

företagen uppfyller kapitaltäckningskraven.

Stadshypotekskassan och Hypoteksbanken

I skrivelser till utskottet från Stadshypotek AB och Svenska

Bankföreningen har framhållits att genom den utformning som i

propositionen givits åt bestämmelserna om kapitalkrav för

kreditrisker i 3 kap. 1 § förslaget till ny lag om

kapitaltäckning -- med uppdelning av tillgångar och åtaganden i

fyra olika grupper -- skulle placeringar i värdepapper

emitterade av Konungariket Sveriges stadshypotekskassa och

Sveriges allmänna hypoteksbank kräva fem gånger högre

kapitaltäckning än vad som gäller för närvarande. Detta skulle

försvåra och fördyra de berörda institutens upplåning och leda

till högre räntor för deras låntagare. Denna effekt torde inte

ha varit avsedd, påpekas det.

Enligt utskottets uppfattning är det angeläget och sakligt

väl grundat att de nuvarande kapitaltäckningskraven för

placeringar som Stadshypotekskassan och Hypoteksbanken svarar

för bibehålls. Båda institutionerna befinner sig i en

omvandlingsprocess, där verksamheten överförs till nybildade

bolag, medan upplåningen under en övergångsperiod ombesörjs av

kassan och banken enligt särskilda regler i lagen (1992:701) om

Konungariket Sveriges stadshypotekskassa resp. lagen (1994:759)

om Sveriges allmänna hypoteksbank. Som säkerhet för denna

upplåning svarar institutens egna fonder tillsammans med en

statlig garantiförbindelse. Enligt utskottets bedömning måste

Stadshypotekskassan och Hypoteksbanken ur

kreditvärdighetssynpunkt anses vara likvärdiga med de

kreditinstitut och värdepappersbolag som avses i 3 kap. 1 §

första stycket B 1 i nämnda lagförslag. Placeringar för vilka

dessa bolag svarar skall vid beräkningen av kapitalkrav tas upp

med 20 % att jämföra med 100 % som skulle bli följden av

regeringens förslag beträffande Stadshypotekskassan och

Hypoteksbanken. Mot denna bakgrund föreslår utskottet att den

aktuella bestämmelsen kompletteras med Konungariket Sveriges

stadshypotekskassa och Sveriges allmänna hypoteksbank.

Värdepappersbolag

En annan effekt av de föreslagna kapitaltäckningsreglerna har

påtalats i en skrivelse till utskottet från Svenska

Fondhandlareföreningen. För närvarande gäller att fordringar för

vilka svarar sådana värdepappersbolag som är underkastade

kapitaltäckningsregler skall tas upp till 20 % vid beräkning av

kapitalkrav för kreditrisker. I den nya lagen om kapitaltäckning

delas värdepappersbolagen in i två grupper så att placeringar

hos värdepappersbolag som har tillstånd att ta emot medel på

konto och lämna kredit skall tas upp med 20 %, medan placeringar

hos övriga värdepappersbolag skall tas upp med 100 %. De i

propositionen föreslagna reglerna om tillstånd för

värdepappersbolag skall emellertid träda i kraft först den

1 januari 1996, dvs. ett år senare än

kapitaltäckningsbestämmelserna. Genom att det i lagförslaget

angående kapitalkrav tagits in en hänvisning till den nya

bestämmelsen -- 3 kap. 4 § första stycket 4 och 5 -- i lagen

(1991:981) om värdepappersrörelse om tillstånd att ta emot medel

på konto och lämna kredit ökar kapitalkravet under det

mellanliggande året, 1995, för placeringar hos samtliga

värdepappersbolag på så sätt att alla placeringar under detta år

måste tas upp till 100 %.

För att denna effekt skall undvikas föreslår utskottet att

det i övergångsbestämmelserna införs en regel av innebörd att

placeringar hos värdepappersbolag som har tillstånd att ta emot

medel på konto enligt nuvarande regler, skall tas upp till 20 %

vid beräkning av kapitalkrav intill utgången av år 1995.

Vid beredningen hos utskottet har även vissa andra ändringar i

de föreslagna bestämmelserna om kapitalkrav aktualiserats.

Utskottet förordar sålunda att i 3 kap. 1 § i den nya lagen om

kapitaltäckning ordet "fordringar" -- som inte finns i

regeringens förslag -- behålls från de nuvarande

kapitaltäckningsreglerna för att därigenom klargöra att någon

ändring på denna punkt inte är avsedd.

Vidare föreslår utskottet att ett tillägg görs till

bestämmelserna i nyssnämnda lagrum om vilka undantag som skall

göras när kapitalkravet beräknas. Enligt den föreslagna

lagtexten i propositionen skall vid beräkning av ett instituts

kapitalkrav undantas bl.a. fordringar mot företag som ingår i

samma finansiella företagsgrupp som institutet och som omfattas

av bestämmelser om fullständig konsolidering. Genom tillägget

innefattas i undantagsbestämmelsen fordringar på de aktuella

företagsgrupperna även i de fall dessa omfattas av regler om

konsolidering genom en s.k. klyvningsmetod. Undantag för

fordringar skall då göras med utgångspunkt i den andel som

institutet äger.

I lagen om Sveriges allmänna hypoteksbank finns hänvisningar

till kapitaltäckningsbestämmelserna i bankrörelselagen

(1987:617). Eftersom dessa bestämmelser föreslås bli överförda

till den nya lagen om kapitaltäckning, föreslår utskottet att

hänvisningen i förstnämnda lag ändras. Vidare framlägger

utskottet förslag om ändringar i bestämmelserna i denna lag om

undantag vid beräkningen av kapitalkravet.

Stora exponeringar

I syfte att begränsa den förlust som ett institut kan drabbas

av om en kund eller en grupp av kunder inte kan infria sina

åtaganden införs bestämmelser om övervakning och kontroll av

kreditinstitutens stora exponeringar. I propositionen föreslås

att värdet av ett kreditinstituts eller värdepappersbolags

exponering gentemot en kund eller en grupp av kunder med

inbördes anknytning inte får överstiga 25 % av institutets

kapitalbas. Om kunderna ingår i samma koncern som institutet

skärps kraven så att exponeringen inte får överstiga 20 % och i

vissa fall inte överstiga 10 %. Det föreslås vidare att det

sammanlagda värdet av ett kreditinstituts eller

värdepappersbolags stora exponeringar inte får överstiga 800 %

av företagets kapitalbas. En exponering anses som stor om den

utgör 10 % eller mer av kapitalbasen.

Kreditinstitut och värdepappersföretag skall enligt

lagförslaget fortlöpande till Finansinspektionen rapportera

samtliga sina stora exponeringar. Om de överskrider angivna

värden får inspektionen ange en tidsfrist inom vilken

exponeringarna skall ha bringats ned inom tillåtna nivåer.

Enligt 7 kap. 11 § förslaget till ny lag om kapitaltäckning

skall dessa bolag "genast" anmäla till Finansinspektionen om de

i lagen angivna gränsvärdena för innehav av stora exponeringar

överskrids. Som Bankföreningen i sin skrivelse till utskottet

påpekat används i den officiella svenska översättningen av det

aktuella direktivet uttrycket "utan dröjsmål" i stället för

"genast".

För att någon oklarhet inte skall uppkomma, bör det enligt

utskottets uppfattning, råda överensstämmelse mellan

lagtexten och direktivet på denna punkt. Uttrycket "utan

dröjsmål" bör därför införas i den nämnda paragrafen. Härmed

avses dock ingen ändring i sak. De berörda instituten skall

ofördröjligen anmäla överskridanden till inspektionen. Det får

ankomma på regeringen eller, efter regeringens bemyndigande,

Finansinspektionen att närmare föreskriva hur

rapporteringsskyldigheten skall fullgöras.

Gruppbaserad tillsyn

Som en följd av anpassningen till direktivet om gruppbaserad

tillsyn införs bestämmelser om tillsyn över finansiella

företagsgrupper. En sådan grupp föreligger bl.a. när

koncernförhållande råder, men också om ett kreditinstitut eller

värdepappersbolag äger mer än 20 % av rösterna eller

aktiekapitalet i ett annat bolag av samma typ. Vad som

föreskrivs om kapitalkrav för kreditrisker och marknadsrisker

samt om kontroll av stora exponeringar skall tillämpas även på

den samlade ställningen för en finansiell företagsgrupp.

Krav ställs på interna kontrollrutiner och redovisning hos

företag som ingår i en grupp, så att syftet med tillsynen kan

uppnås. Vidare skall den samlade ekonomiska beräkningen göras på

alla finansiella företagsgrupper där moderföretaget eller

företaget som innehar ägarintresse är hemmahörande i Sverige.

Tillsynen fördelas enligt särskilda regler mellan

Finansinspektionen och myndigheter i andra EES-länder.

Finansiell verksamhet i ekonomisk förening

I motion 1994/95:N8 (s) hävdas att de i propositionen

föreslagna reglerna inte helt överensstämmer med EG:s direktiv

om kapitaltäckning. De regler som regeringen underlåtit att ta

in är strategiska för möjligheterna att etablera kooperativa

banker i Sverige och gäller bl.a. förlagsinsatsernas ställning,

anför motionärerna. De anser att en lagstiftning som möjliggör

etablering av kooperativa banker är nödvändig och hänvisar till

Betaltjänstutredningens förslag i betänkandet Finansiella

tjänster i förändring (SOU 1994:66). Motionärerna föreslår ett

uttalande av riksdagen om att regeringen skyndsamt skall lägga

fram förslag som möjliggör etablering av kooperativa banker och

att regeringen därvid även skall göra en översyn av hela

banklagstiftningen så att den kooperativa företagsformen inte

diskrimineras.

Våren 1994 anförde utskottet att det är angeläget att

ekonomiska föreningar så snart som möjligt ges samma legala

förutsättningar att bedriva finansiell verksamhet som aktiebolag

har. Utskottet utgick från att regeringen på grundval av det

förslag som Betaltjänstutredningen då inom kort väntades lägga

fram skulle återkomma till riksdagen med förslag i den nämnda

riktningen (bet. 1993/94:NU18 s. 18).

Betaltjänstutredningen avlämnade i maj 1994 det delbetänkande

som åberopas i motionen. Utredningen har föreslagit att det

skall skapas möjligheter att i associationsformen ekonomisk

förening driva sådan finansiell verksamhet som kräver tillstånd

enligt bankrörelselagen och lagen om kreditmarknadsbolag. Den

senare föreslås efter omarbetning få benämningen lagen om

kreditföretag. Utredningen har vidare framlagt förslag till en

lag om andelsbanker, vilken i stor utsträckning bygger på

föreningsbankslagen (1987:620).

Betänkandet har remissbehandlats, och enligt vad utskottet

erfarit är avsikten att en proposition i dessa frågor skall

läggas fram under år 1995. Enligt uppgift kommer regeringen

vidare att tillsätta en utredning som skall ges i uppgift att

allmänt undersöka i vilken mån den kooperativa företagsformen

missgynnas. Utredningsuppdraget kommer bl.a. att omfatta

bankverksamhet.

Med hänvisning till vad som nu anförts saknas det enligt

utskottets uppfattning anledning till något initiativ från

riksdagens sida i den här berörda frågan. Motionen avstyrks

därför.

Hemställan

Utskottet hemställer

1. beträffande lagförslagen

att riksdagen antar de i proposition 1994/95:50 framlagda

förslagen till

a) lag om kapitaltäckning och stora exponeringar för

kreditinstitut och värdepappersbolag, dock med ändring

dels att 3 kap. 1 § och ikraftträdandebestämmelserna

erhåller lydelse enligt Utskottets förslag i bilaga 2,

dels att i 7 kap. 11 § skall ordet "genast" bytas ut mot

orden "utan dröjsmål",

b) lag om ändring i sekretesslagen (1980:100),

c) lag om ändring i lagen (1980:1097) om Svenska

skeppshypotekskassan,

d) lag om ändring i bankrörelselagen (1987:617), dock med den

ändringen att i 4 kap. 9 § andra stycket skall orden "män och

kvinnor" bytas ut mot orden "kvinnor och män",

e) lag om ändring i bankaktiebolagslagen (1987:618), dock med

ändring

dels att i 3 kap. 4 § sista stycket skall orden "samt

skuldebrev" bytas ut mot orden "samt de skuldebrev",

dels att i 4 kap. 23 § sista stycket skall orden "stycket,

behöver" bytas ut mot orden "stycket 1 behöver",

f) lag om ändring i sparbankslagen (1987:619),

g) lag om ändring i föreningsbankslagen (1987:620),

h) lag om ändring i lagen (1989:508) om försäkringsmäklare,

i) lag om ändring i lagen (1990:325) om självdeklaration och

kontrolluppgifter, dock med den ändringen att i 3 kap. 33 §

sista stycket skall ordet "skatteskyldige" bytas ut mot ordet

"uppgiftsskyldige",

j) lag om ändring i lagen (1990:655) om återföring av

obeskattade reserver,

k) lag om ändring i insiderlagen (1990:1342), dock med den

ändringen innebärande att också 18 § första stycket 1 ändras och

skall ha lydelsen "1. den som det finns anledning anta har gjort

överträdelsen,"

l) lag om ändring i lagen (1991:981) om värdepappersrörelse,

dock med ändring

dels att i 1 kap. 8 §, 3 kap. 1 § första stycket, 3 kap.

2 och 5 §§ samt 5 kap. 2 § skall ordet "värdepappersbolag"

kursiveras,

dels att i 6 kap. 9 § skall ordet "värdepappersbolags"

kursiveras,

m) lag om ändring i lagen (1992:160) om utländska filialer

m.m.,

n) lag om ändring i lagen (1992:543) om börs- och

clearingverksamhet,

o) lag om ändring i lagen (1992:1610) om kreditmarknadsbolag,

dock med den ändringen att i 4 kap. 1 § sista stycket skall

orden "bundet kapital" bytas ut mot orden "bundet eget kapital",

p) lag om ändring i lagen (1993:931) om individuellt

pensionssparande,

q) lag om ändring i lagen (1994:806) om ändring i lagen

(1991:981) om värdepappersrörelse, dock med ändring

dels att i 3 kap. 6 § skall ordet "värdepappersbolag"

kursiveras,

dels att ikraftträdandebestämmelsen utgår,

dels att 4 kap. 5 § erhåller lydelse som framgår av bet.

1994/95:NU13,

2. beträffande Hypoteksbanken

att riksdagen antar av utskottet framlagt förslag till lag om

ändring i lagen (1994:759) om Sveriges allmänna hypoteksbank

enligt bilaga 3,

3. beträffande finansiell verksamhet i ekonomisk förening

att riksdagen avslår motion 1994/95:N8.

Stockholm den 8 december 1994

På näringsutskottets vägnar

Birgitta Johansson

I beslutet har deltagit: Birgitta Johansson (s), Hadar

Cars (fp), Bo Finnkvist (s), Per Westerberg (m), Mats Lindberg

(s), Karin Falkmer (m), Bo Bernhardsson (s), Kjell Ericsson (c),

Sylvia Lindgren (s), Mikael Odenberg (m), Barbro Andersson (s),

Lennart Beijer (v), Chris Heister (m), Eva Goës (mp), Göran

Hägglund (kds), Dag Ericson (s) och Laila Bäck (s).

Regeringens lagförslag

Bilaga 1

1 Förslag till lag om kapitaltäckning och stora exponeringar

för kreditinstitut och värdepappersbolag

2 Förslag till lag om ändring i sekretesslagen (1980:100)

3 Förslag till lag om ändring i lagen (1980:1097) om Svenska

skeppshypotekskassan

4 Förslag till lag om ändring i bankrörelselagen (1987:617)

5 Förslag till lag om ändring i bankaktiebolagslagen

(1987:618)

6 Förslag till lag om ändring i sparbankslagen (1987:619)

7 Förslag till lag om ändring i föreningsbankslagen

(1987:620)

8 Förslag till lag om ändring i lagen (1989:508) om

försäkringsmäklare

9 Förslag till lag om ändring i lagen (1990:325) om

självdeklaration och kontrolluppgifter

10 Förslag till lag om ändring i lagen (1990:655) om

återföring av obeskattade reserver

11 Förslag till lag om ändring i insiderlagen (1990:1342)

12 Förslag till lag om ändring i lagen (1991:981) om

värdepappersrörelse

13 Förslag till lag om ändring i lagen (1992:160) om

utländska filialer m.m.

14 Förslag till lag om ändring i lagen (1992:543) om börs-

och clearingverksamhet

15 Förslag till lag om ändring i lagen (1992:1610) om

kreditmarknadsbolag

16 Förslag till lag om ändring i lagen (1993:931) om

individuellt pensionssparande

18 Förslag till lag om ändring i lagen (1994:806) om ändring

i lagen (1991:981) om värdepappersrörelse

Av utskottet föreslagen ändring i regeringens förslag till

lag om kapitaltäckning och stora exponeringar för kreditinstitut

och värdepappersbolag

Bilaga 2

Regeringens förslag Utskottets förslag

3 kap.

Kapitalkrav för kreditrisker och för marknadsrisker enligt 2

kap. 4 §

1 §

Kapitalkravet för Kapitalkravet för

kreditrisker enligt 2 kap. 2 kreditrisker enligt 2 kap. 2

§ bestäms i § bestäms i

förhållande till ett förhållande till ett

instituts tillgångar och instituts tillgångar och

åtaganden som inte ingår åtaganden som inte ingår

i handelslagret. Tillgångar i handelslagret. Tillgångar

och åtaganden delas in i och åtaganden delas in i

följande grupper: följande grupper:

A 1. Inneliggande kassa, A 1. Inneliggande kassa,

checkar och checkar och

postremissväxlar. postremissväxlar.

2. Placeringar och fordringar 2. Placeringar och fordringar

för vilka svenska staten, för vilka svenska staten,

en svensk kommun eller en svensk kommun eller

därmed jämförlig därmed jämförlig

samfällighet svarar. samfällighet svarar.

3. Placeringar och fordringar 3. Placeringar och fordringar

för vilka en utländsk för vilka en utländsk

stat eller centralbank eller stat eller centralbank svarar,

Europeiska gemenskaperna om placeringen eller fordran

svarar, om placeringen eller gäller i den utländska

fordran gäller i den statens valuta och är

utländska statens eller refinansierad i samma valuta.

gemenskapens valuta och är

refinansierad i samma valuta.

4. Övriga placeringar och 4. Övriga placeringar och

fordringar för vilka svarar fordringar för vilka svarar

någon av de utländska Europeiska gemenskaperna eller

stater eller centralbanker som någon av de utländska

regeringen föreskriver. stater eller centralbanker som

regeringen föreskriver.

5. Placeringar och fordringar 5. Placeringar och fordringar

för vilka svarar en för vilka svarar en

sådan utländsk kommun sådan utländsk kommun

eller därmed eller därmed

jämförlig jämförlig

samfällighet, med samfällighet, med

befogenhet att kräva in befogenhet att kräva in

offentlig uppbörd, som offentlig uppbörd, som

regeringen föreskriver. regeringen föreskriver.

6. Placeringar, 6. Placeringar, fordringar,

garantiförbindelser och garantiförbindelser och

andra åtaganden, för andra åtaganden, för

vilka säkerheten utgörs vilka säkerheten utgörs

av sådana placeringar eller av sådana placeringar eller

fordringar som anges i 1--5. fordringar som anges i 1--5.

B 1. Placeringar och B 1. Placeringar och

fordringar för vilka fordringar för vilka

Allmänna pensionsfonden, Allmänna pensionsfonden,

ett kreditinstitut eller ett Konungariket Sveriges

värdepappersbolag med stadshypotekskassa, Sveriges

tillstånd enligt 3 kap. 4 allmänna hypoteksbank, ett

§ första stycket 4 och 5 kreditinstitut eller ett

lagen (1991:981) om värdepappersbolag med

värdepappersrörelse tillstånd enligt 3 kap. 4

svarar. § första stycket 4 och 5

lagen (1991:981) om

värdepappersrörelse

svarar.

Regeringens förslag Utskottets förslag

2. Placeringar och fordringar 2. Placeringar och fordringar

för vilka svarar en kommun för vilka svarar en kommun

eller därmed eller därmed

jämförlig jämförlig

samfällighet i någon av samfällighet i någon av

de utländska stater som de utländska stater som

regeringen föreskriver. regeringen föreskriver.

3. Placeringar och fordringar 3. Placeringar och fordringar

med en återstående med en återstående

löptid av högst ett löptid av högst ett

år för vilka ett år för vilka ett

utländskt kreditinstitut utländskt kreditinstitut

svarar. svarar.

4. Placeringar och fordringar 4. Placeringar och fordringar

för vilka svarar ett för vilka svarar ett

utländskt kreditinstitut i utländskt kreditinstitut i

någon av de utländska någon av de utländska

stater som regeringen stater som regeringen

föreskriver. föreskriver.

5. Placeringar och fordringar 5. Placeringar och fordringar

för vilka svarar någon för vilka svarar någon

av de internationella av de internationella

utvecklingsbanker som utvecklingsbanker som

regeringen föreskriver. regeringen föreskriver.

6. Placeringar, 6. Placeringar, fordringar,

garantiförbindelser och garantiförbindelser och

andra åtaganden, för andra åtaganden, för

vilka säkerheten utgörs vilka säkerheten utgörs

av sådana placeringar eller av sådana placeringar eller

fordringar som anges i 1--5. fordringar som anges i 1--5.

C. Placeringar, C. Placeringar, fordringar,

garantiförbindelser och garantiförbindelser och

andra åtaganden, för andra åtaganden, för

vilka säkerheten utgörs vilka säkerheten utgörs

av panträtt i av panträtt i

bostadsfastighet eller bostadsfastighet eller

tomträtt till sådan tomträtt till sådan

fastighet inom det uppskattade fastighet inom det uppskattade

värde som institutet värde som institutet

bestämt efter särskild bestämt efter särskild

värdering. värdering.

D. Övriga placeringar, D. Övriga placeringar,

garantiförbindelser och fordringar,

andra åtaganden. garantiförbindelser och

andra åtaganden.

Regeringens förslag Utskottets förslag

Vid bestämmandet av Vid bestämmandet av

kapitalkravet undantas - kapitalkravet undantas -

sådana tillskott som enligt sådana tillskott som enligt

2 kap. 7 § första och 2 kap. 7 § första och

andra meningarna skall andra meningarna skall

räknas av från räknas av från

kapitalbasen, - sådana kapitalbasen, - sådana

tillskott som avses i 2 kap. 7 tillskott som avses i 2 kap. 7

§ sista meningen, - § sista meningen, -

sådana icke likvida sådana icke likvida

tillgångar som räknats tillgångar som räknats

av från kapitalbasen enligt av från kapitalbasen enligt

2 kap. 8 §, - fordringar 2 kap. 8 §, - fordringar

mot företag som ingår i mot företag som ingår i

samma finansiella samma finansiella

företagsgrupp som företagsgrupp som

institutet och som omfattas av institutet och som omfattas av

bestämmelser om bestämmelserna i 6 kap. om

fullständig konsolidering, fullständig konsolidering

- fordringar som har eller konsolidering genom

garanterats av ett företag klyvningsmetod, - fordringar

som ingår i samma som har garanterats av ett

finansiella företagsgrupp företag som ingår i

som institutet och som samma finansiella

omfattas av bestämmelser om företagsgrupp som

fullständig konsolidering. institutet och som omfattas av

bestämmelserna i 6 kap. om

fullständig konsolidering

eller konsolidering genom

klyvningsmetod.

Vid bestämmandet av Vid bestämmandet av

kapitalkravet skall kapitalkravet skall

tillgångarna och tillgångarna och

åtagandena tas upp till åtagandena tas upp till

sammanlagt - 0 % av summan av sammanlagt - 0 % av summan av

de poster som anges i de poster som anges i

första stycket A, - 20 % av första stycket A, - 20 % av

summan av de poster som anges summan av de poster som anges

i första stycket B, - 50 % i första stycket B, - 50 %

av summan av de poster som av summan av de poster som

anges i första stycket C, anges i första stycket C,

samt - 100 % av summan av de samt - 100 % av summan av de

poster som anges i första poster som anges i första

stycket D. stycket D.

1. Denna lag träder i kraft i fråga om 1 kap., 2 kap. 1 § i

den del paragrafen avser kreditrisker, 2 kap. 2, 6 och 7 §§, 3

kap. 1 §, 5 kap. 1--4 §§, 5 § i den del paragrafen avser

kreditrisker och 6 §, 6 kap. 1 och 2 §§, 3 § i den del

paragrafen avser kreditrisker och stora exponeringar, 4 § i den

del paragrafen avser kreditinstitut, 5--8 §§, 9 § i den del

paragrafen avser kreditrisker och stora exponeringar och 10 §

samt 7 kap. 1--9 §§, 10 § i den del paragrafen avser

kreditrisker, stora exponeringar och gruppbaserad redovisning,

11 §, 12 § i den del paragrafen avser kreditrisker, stora

exponeringar och gruppbaserad redovisning, 13--16 §§, 17 § 1,

3 och 6--9, samt 18 § andra stycket den 1 januari 1995. Lagen i

övrigt träder i kraft den 1 januari 1996.

2. Kapitalkravet för kreditrisker enligt 2 kap. 2 § skall

intill utgången av år 1995 beräknas i ett instituts hela

verksamhet.

3. Kumulativa preferensaktier som getts ut före den 1 januari

1995 får till och med utgången av år 1996 ingå i

bankaktiebolags, kreditmarknadsbolags och värdepappersbolags

kapitalbas som primärt kapital vid tillämpning av 2 kap. 6 §.

Regeringens förslag Utskottets förslag

4. Placeringar och fordringar

för vilka svarar ett

värdepappersbolag som har

Finansinspektionens medgivande

att ta emot medel på konto

enligt 3 kap. 4 § andra

stycket lagen (1991:981) om

värdepappersrörelse

får intill utgången av

år 1995 föras till 3

kap. 1 § första stycket

B 1.

4. Om värdet av ett 5. Om värdet av ett

instituts eller en finansiell instituts eller en finansiell

företagsgrupps exponeringar företagsgrupps exponeringar

den 28 juni 1994 översteg den 28 juni 1994 översteg

de i 5 kap. angivna de i 5 kap. angivna

gränsvärdena får gränsvärdena får

Finansinspektionen bevilja Finansinspektionen bevilja

institutet eller det institutet eller det

företag som enligt 7 kap. 6 företag som enligt 7 kap. 6

§ skall upprätta den § skall upprätta den

gruppbaserade redovisningen gruppbaserade redovisningen

anstånd att nedbringa anstånd att nedbringa

exponeringarna till dessa exponeringarna till dessa

gränsvärden dock senast gränsvärden, dock senast

till den 31 december 2001. till den 31 december 2001.

Exponeringar med längre Exponeringar med längre

löptid enligt bindande löptid enligt bindande

avtalsvillkor får dock avtalsvillkor får dock

behållas till behållas till

förfallodagen. Om ett förfallodagen. Om ett

institut eller en finansiell institut eller en finansiell

företagsgrupp inte företagsgrupp inte

nedbringar sina exponeringar i nedbringar sina exponeringar i

enlighet med nu angivna enlighet med nu angivna

föreskrifter tillämpas 7 föreskrifter tillämpas 7

kap. 12 § 3 samt 15 och 16 kap. 12 § 3 samt 15 och 16

§§. §§.

Av utskottet framlagt förslag till

Lag om ändring i lagen (1994:759) om Sveriges allmänna

hypoteksbank

Bilaga 3

Härigenom föreskrivs att 12 § lagen (1994:759) om Sveriges

allmänna hypoteksbank skall ha följande lydelse.

Nuvarande lydelse Föreslagen lydelse

12 §

Kapitalkravet enligt 10 § Kapitalkravet enligt 10 §

bestäms i förhållande bestäms i förhållande

till bankens och till bankens och

kreditmarknadsbolagets kreditmarknadsbolagets

tillgångar samt sådana tillgångar samt sådana

garantiförbindelser och garantiförbindelser och

andra åtaganden på andra åtaganden på

kapitalmarknaden som kapitalmarknaden som

innebär en kreditrisk innebär en kreditrisk

för banken och för banken och

kreditmarknadsbolaget kreditmarknadsbolaget

(placeringar). Placeringarna (placeringar). Placeringarna

delas in i följande delas in i följande

grupper: grupper:

A. Tillgångar och A. Tillgångar och

åtaganden som avses i 2 åtaganden som avses i 3

kap. 10 § första stycket kap. 1 § första stycket

A bankrörelselagen A lagen (1994:000) om

(1987:617). kapitaltäckning och stora

exponeringar för

kreditinstitut och

värdepappersbolag.

B. Tillgångar och B. Tillgångar och

åtaganden som avses i 2 åtaganden som avses i 3

kap. 10 § första stycket kap. 1 § första stycket

B bankrörelselagen. B lagen om kapitaltäckning

och stora exponeringar för

kreditinstitut och

värdepappersbolag.

C. Tillgångar och C. Tillgångar och

åtaganden som avses i 2 åtaganden som avses i 3

kap. 10 § första stycket kap. 1 § första stycket

C bankrörelselagen. C lagen om kapitaltäckning

och stora exponeringar för

kreditinstitut och

värdepappersbolag.

D. Tillgångar och D. Tillgångar och

åtaganden som avses i 2 åtaganden som avses i 3

kap. 10 § första stycket kap. 1 § första stycket

D bankrörelselagen. D lagen om kapitaltäckning

och stora exponeringar för

kreditinstitut och

värdepappersbolag.

Nuvarande lydelse Föreslagen lydelse

Vid bestämmandet av Vid bestämmandet av

kapitalkravet undantas - kapitalkravet undantas -

sådana tillskott som enligt sådana tillskott som enligt

11 § sista stycket skall 11 § sista stycket skall

räknas av från räknas av från

kapitalbasen, - sådana kapitalbasen, - sådana

tillskott som avses i 11 § tillskott som avses i 11 §

sista stycket sista meningen, sista stycket sista meningen,

- de placeringar som anges i - de placeringar som anges i

första stycket A, - första stycket A, -

fordringar mot företag som fordringar mot företag som

ingår i samma koncern som ingår i samma finansiella

kreditmarknadsbolaget och som företagsgrupp som

omfattas av bestämmelser om kreditmarknadsbolaget och som

konsoliderat kapitalkrav, - omfattas av bestämmelserna

fordringar som har garanterats i 6 kap. lagen om

av ett företag som ingår kapitaltäckning och stora

i samma koncern som exponeringar för

kreditmarknadsbolaget och som kreditinstitut och

omfattas av bestämmelser om värdepappersbolag om

konsoliderat kapitalkrav samt fullständig konsolidering

- fordringar och garantier eller konsolidering genom

mellan banken och klyvningsmetod, - fordringar

kreditmarknadsbolaget. som har garanterats av ett

företag som ingår i

samma finansiella

företagsgrupp som

kreditmarknadsbolaget och som

omfattas av bestämmelserna

i 6 kap. lagen om

kapitaltäckning och stora

exponeringar för

kreditinstitut och

värdepappersbolag om

fullständig konsolidering

eller konsolidering genom

klyvningsmetod samt -

fordringar och garantier

mellan banken och

kreditmarknadsbolaget.

I övrigt skall vid bestämmandet av kapitalkravet placeringarna

tas upp till sammanlagt

tjugo procent av summan av de placeringar som anges i första

stycket B,

femtio procent av summan av de placeringar som anges i första

stycket C samt

hela summan av de placeringar som anges i första stycket D.

Till grund för bestämmandet av kapitalkravet enligt tredje

stycket skall placeringarna värderas enligt följande:

1. Tillgångar, för vilka reserver som avses i 11 § andra

stycket C har satts av, värderas till sitt

bruttobokföringsvärde.

2. Övriga tillgångar värderas till sitt bokförda värde.

3. Garantiförbindelser med anknytning till kreditgivning

värderas till sitt nominella belopp.

4. Övriga garantiförbindelser värderas till halva sitt

nominella belopp.

5. Andra åtaganden på kapitalmarknaden värderas till sitt

nominella belopp, om inte regeringen föreskriver ett lägre

belopp.

Regeringen får bemyndiga Finansinspektionen att meddela sådana

föreskrifter som enligt denna paragraf ankommer på regeringen.

Innehåll

Ärendet1

Sammanfattning1

Propositionen2

Motionen3

Utskottet3

Inledning3

Regler för värdepappersbolag4

Lämplighetsprövning av ägare4

Kapitaltäckningskrav4

Allmänt4

Stadshypotekskassan och Hypoteksbanken5

Värdepappersbolag5

Stora exponeringar6

Gruppbaserad tillsyn7

Finansiell verksamhet i ekonomisk förening7

Hemställan8

Bilagor

1. Regeringens lagförslag11

2. Av utskottet föreslagen ändring i regeringens förslag till

lag om kapitaltäckning och stora exponeringar för kreditinstitut

och värdepappersbolag80

3. Av utskottet framlagt förslag till lag om ändring i lagen

om Sveriges allmänna hypoteksbank84